| |||
|
|
|||
|
|
|||
|
|
Tip van de bezoeker - zilver - Kev  (plaats je eigen tip)Beste aandeel - Mobistar - stem mee ! |
||
|
|
|||
|
|
2006.10.21 - 13h47m08 - oerdegelijke groei by: moonwulf Mobistar (Euronxt:MOBB) maakt zijn status waar als het goede huisvadersaandeel van Belgie. Maandag maakt deze telecom operator derde kwartaal resultaten bekend, maar een tipje van de sluier werd donderdag reeds opgelicht. Het klantenaantal steeg opnieuw, en kwam uit op 3.08 miljoen. Voor zowel winst en omzet wordt een 6% stijging verwacht. En het beste nieuws: hierin is reeds een verlaging van terminatietarieven inbegrepen. Aan een koers van 65 euro is de KW verhouding dus een 14,44, wat een 6,9% rendement gaaft voor de voorzichtige spaarder. Dividendrendement zal ongeveer de helft hiervan bedragen, maar de meerwaarde speelt ook mee. Vrijdag lekte er bovendien ook opnieuw geruchten uit over het samengaan van Mobistar met Telenet (Euronxt:TNET), wat deze laatste even tot een top van 20,75 euro stuurde. Dit is een opsteker voor bezoekers van deze site, waar het aandeel vorig jaar december aan 15,7 als een van de tips voor 2006 werd gezien. -bekijk reakties (66) / reageer-
Option (Euronxt:opti) herstelt niet van de opgelopen schade. Met een winst van 0.70 euro (2.8 pre split) per aandeel voor het vorige boekjaar is een koers van onder de 10 euro toch wel zeer laag is het eerste idee. Vandaag sloot de koers opnieuw lager af op 9.69 euro. Nochthans moet men enkele zaken in rekening brengen: 1. 2005 (het jaar van de 0.70eps) was het jaar van de grote contracten. Orange, Vodafone, de ene na de andere... 2. Het aandeel komt op 2 jaar tijd van 20-25 pre-split naar 90-100 pre-split of 22-25 post split. Het is logisch dat als dan de groei wegvalt het aandeel dubbel zo snel corrigeert, en is een correctie met 50% dan overdreven? 3. we zitten in de o zo volatiele tech sector, waar de glorie en de goot zo dicht tegen elkaar liggen. Aan de andere kant moeten we realistisch zijn. Ok, de groei valt weg. (Hoewel het bedrijf zegt dat er nog 50% groei zal zijn gaan we hier gezien de situatie van uit) Maar dan nog. Ook een eps van 0.70 euro geeft toch minstens recht op een koers van 10.5 euro. Zolang er geen financiele ongelukken gebeuren, kan dit allemaal nog rechtgezet worden. Bovendien zijn een heel aantal grote klanten reeds klant. Deze cash flow is verzekerd. Een Orange verandert niet in 1-2-3 van leverancier. De bezorgde blikken van de managers gisteren op VFB zijn logisch. De helft van hun kapitaal ging immers in rook op. Als we de zaak zo uitpluizen komen we toch wel tot de vaststelling dat een 30% winst hier voor het rapen ligt op de korte termijn. Van 9 naar 11-12 is volgens ons redelijk. Het zal daarna van de marktevolutie en de dynamiek van het bedrijf afhangen of men vandaar doorgroeit of verder afglijdt. -bekijk reakties (8) / reageer-
Er kruipt opnieuw spankracht in de tech sector op Euronext. Er is de terechte afstraffing van Option (Euronxt:OPTI), wegens het nieuws dat ze een aantal verwachte contracten mislopen. Option daalde maar liefst 26% op één dag, maar het aandeel stond zeer hoog, en bleef dus ook op een hoog peil hangen. Verder wordt het steeds duidelijker dat de IT sector de sector is waar we de komende jaren groei van mogen verwachten. Hier is onder andere de wederopstanding van Real Software (Euronxt:REA) een voorbeeld van. De vraag is dan wel of deze oude blokken de ideale manier zijn om in deze sector te investeren. Zij zitten immers niet alleen qua schulden in een 'we were there in 1999' bedrijfsorganisatie. In deze sector geef ik de voorkeur aan kleinere of jongere bedrijven, en die hoeven daarom niet Belgisch te zijn. -bekijk reakties (8) / reageer-
wo 13 sep - 2100h - Er waren deze week gouden zaken te doen met Real Software (Euronxt:REA). Van een evenwichtskoers van rond de 0.30 euro sprong het vorige week opeens naar 1.18 euro om later te stabiliseren op 0.73 euro. Ook het financiele plaatje keerde volledig om. De hoofdaandeelhouder Gores schold zo maar even 60 miljoen euro aan schuld kwijt. Hierdoor is het bedrijf schuldenvrij, en tegelijkertijd maakte het bedrijf de eerste bescheiden winst sinds hun diepe krisis bekend. (0.3 miljoen euro op een half jaar). Is deze koerssprong dan niet overdreven? Even de zaken op een rijtje zetten toont aan van niet: na de schuldinwisseling tegen aandelen -want zo noemt het officieel-, zijn er 218.4 mio aandelen. Met een verwachte omzet van 100 mio euro per jaar en een mogelijk 10% winstmarge hierop komen we op mogelijk 10 mio euro winst per aandeel of een mogelijke koers winst verhouding van 22 aan een koers van 1 euro. Misschien iets te veel het woordje 'mogelijk' gebruikt voor deze beurstijden, maar een koers van 0.45 (geschatte korte termijn pe 10)lijkt ons wel een stevige fundamentele basis bodem te kunnen vormen. -bekijk reakties (33) / reageer-
ma 28 aug - 2100h - Na de beter dan verwachte cijfers van Agfa Gevaert (Euronxt:AGFB) vorige week reageerde de beurs meer dan optimistisch. Het aandeel steeg op 1 dag met bijna 10%. Om de dagen daarna langzaam maar zeker weer af te kalven... Naast het beursnieuws was er immers de zoveelste afslankingsoperatie. Een bedrijf dat een vierde van zijn werknemers ontslaat, kan niet echt gezond zijn. Bovendien zijn er andere duidelijke tekenen die wijzen in de richting van een uitverkoop. Het bedrijf wordt opgesplitst in drie onafhankelijke delen die alle drie mooi verkoopbaar zijn, en er wordt een grote vastgoedverkoop gestart. De boodschap tussen de regels is duidelijk: de richtingswijziging binnen Agfa is nog niet voorbij. De mooie winst van 2006-Q2 kan dan ook wel, net zoals vorig jaar trouwens voor diegenen met een kort geheugen, zeer snel opgaan aan reorganisaties, ontslagpremies, en faillissementen van deelbedrijven. Liquideren of krimpen, die fase zitten we nu, en die fase is meestal totaal te mijden voor aandeelhouders die een meerwaarde willen op hun investering. -bekijk reakties (40) / reageer-
Vr 18 Aug - 9h30 - Payton Planar (Euronxt:PAY) met zijn 17,6 miljoen aandelen is goed op weg om een nettowinst van +-5 miljoen dollar te maken dit jaar, oftewel +-30$cent per aandeel. Over het eerste halfjaar werd een winst van 2.6 mio $ gerapporteerd, en we zien een nog verder gestegen backlog, dus het tweede halfjaar zou nog beter moeten zijn. In plaats van een target iets onder de 2 euro kunnen we nu boven de 2 euro gaan. In eerste instantie 2.25 euro voor dit aandeel. Go go go! -bekijk reakties (251) / reageer-
do 10 aug 1100h - Na 17 opeenvolgende renteverhogingen, besliste Ben Bernancke, de opvolger van Alan Greenspan, gisteren om de FED rente voor de USD zone op 5.25% te houden, en niet verder te verhogen. Een wijze beslissing. Zeker aangezien het rentepeil aan deze kant van de oceaan, in de Eurozone nog steeds op 3,00% staat, en dus meer dan 2% punten lager ligt. Dit geeft de dollar dus nog steeds een zwaar gewicht. Munten met een hogere basisrente zijn over het algemeen duurder. Nochthans vertaalt dit zich voorlopig niet in de dollarkoers. Een reden hiervoor kan zijn dat beleggers het grote handelsdeficit van de VS als een probleem beginnen zien. Indien deze beslissing de start is van een langere termijn zonder USD renteverhogingen, zou de USD zelfs nog wat verder kunnen wegglijden tov de euro. -bekijk reakties (124) / reageer-
Vr 4 aug 2200h - Tijden veranderen zeer snel. Telenet (Euronxt:TNET) zou 3 keer meer waard zijn dan de huidige 15,5 euro waar het de voorbije maand aan noteren. In Nederland werd er immers een klein kabelbedrijf tegen die prijs verkocht. Essent Telecom. Vorig jaar nog, bij de beursintroductie, verguisde iedereen de ongelofelijk hoge IPO prijs van 21 euro. Nu zou het aandeel dan 46,5 euro waard zijn. Na de verrassing over de winst, wordt nu in sneltreinvaart het waarderingsspook weggewerkt. Ons vorige koersdoel van 19 euro lijkt nu relatief bescheiden. -bekijk reakties (17) / reageer-
Mobistar (Euronxt:MOBB) verwacht een winststijging van 5% over 2006. Dit zou dus uitkomen op 4.49 euro per aandeel. Dit is aan de lage kant van de vork 5-10% die ze in het begin van het jaar vooropstelden. Nochthans schitterend na al de commotie dat ze nog winststijgingen kunnen voorleggen. Bijvoorbeeld de druk op roaming inkomsten zorgde voor wat beroering. 4.49eps is goed haalbaar, aangezien ze vandaag voor het eerste halfjaar reeds 2.33eps rapporteren. -bekijk reakties (66) / reageer-
zo 23 juli 1300h - Na de 'flash results' van Omega Pharma (Euronxt:OME) op dinsdagavond, viel het aandeel Omega Pharma tot 15% lager tot een dieptepunt van 45,2 euro. Ondertussen sloten we de week af op 46,11 euro, maar de boodschap was duidelijk. Er werd duidelijk gemaakt waarom het management slechts 1 miljard euro omzet verwacht voor 2006. In het tweede kwartaal werden zware herstructureringen doorgevoerd bij de professional services, oftewel de B2B tak van Omega pharma (o.a. Omega Soft) Dit met het oog op een latere verzelfstandiging/beursgang. Op basis van de cijfers zelf, een stijging van de omzet met ongeveer 5% tov het eerste kwartaal, mogen we een minimale waardering van rond de 45 euro opstellen. De winst per aandeel in het eerste kwartaal was immers .69 euro. Veel hangt dan ook af van de extra waarde die gecreëerd kan worden door Omega alpha (de zogenaamde B2B tak) te verzelfstandigen. Ik denk persoonlijk dat de waarde (positief of negatief) van deze activiteiten moeilijk in te schatten is, en een uitstapscenario uit deze verlieslatende activiteiten kan ook een beschermscenario zijn voor de core activiteiten van Omega Pharma. In ieder geval is het risico profiel van deze activiteiten helemaal anders dan die van Omega Pharma zelf. De omzet verdeling alpha/core is op basis van de laatste flash results 36%. Indien alpha verkocht, is schiet er nog 64% van de omzet over. Aangezien de B2B op dit ogenblik niet veel bijdraagt tot het nettoresultaat kunnen we zeggen dat bij succesvolle verzelfstandiging, de base target voor OME kan opgetrokken worden met 1/3, en dat we een target price van 60 euro kunnen vooropstellen. De kosten voor de verzelfstandiging kunnen natuurlijk ook verder oplopen, maar op dit ogenblik lijkt het neerwaarts risico ons beperkter dan het opwaarts potentieel. -bekijk reakties (7) / reageer-
ma 10 juli 2200h - EVS (Euronxt:EVS) speelt de pannen van het dak. Eerst een trading update waaruit een nieuwe stroom orders blijkt, en nu vandaag enkele adviesverhogingen van de banken. Het bedrijfje is op dit moment (koers 39.8) 445 miljoen euro waard, en men verwacht een nettowinst van 30 mln euro. Een redelijke waardering dus, maar niet overdreven. EVS is natuurlijk bekend van beeldvertragingsapparatuur, maar in de huidige digitale wereld, zijn ze overgeschakeld op servers voor bewegende beelden. Hiermee kunnen nieuwsstudio's volledig geautomatiseerd live beelden (al dan niet vertraagd of in HDTV) doorgeven. Dit aandeel is nog in orde volgens mij. -bekijk reakties (2) / reageer-
Zo 18 juni 2300h – Tele2 geeft niet op. De Zweden zijn duidelijk 'in hun gat gebeten' door het verzet van de laatste 15% aandeelhouders die hun aandelen niet wilden inbrengen in hun bod op Versatel (Euronxt:VRSA). Een juridische 'fusie' blazen ze nu, na een vonnis van de Nederlandse rechters wel af, maar nu willen ze dat Versatel Tele2 in Nederland en België overneemt. Deze constructie zou dan als bijkomend voordeel hebben dat het belang in Versatel nog wat hoger wordt opgeschroefd. Het blijft zowiezo nada, niente, noppes voor de kleine Versatel aandeelhouders. Een beetje onsympathiek tegenover de kleine belegger, want het gezamelijke bedrijf is ook wel een mooie telecomwaarde voor defensieve beurstijden. -bekijk reakties (2) / reageer-
Zo 4 juni 2300h – Telenet (Euronxt:TNET) kwam de voorbije week naar buiten met het lumineuze nieuws dat er winst werd gemaakt over het eerste kwartaal van 2006 (!) Het is duidelijk dat dit een meevaller is, en dat er over 2006 geen winst moet verwacht worden, maar dat belooft wel voor 2007. De grootte van de winst over 1 kwartaal is 5 miljoen euro, over een marktkapitalisatie van 1497 miljoen euro. Zeer miniem dus maar zeker begin. Het aandeel dook na de IPO tot een dieptepunt van 14.8 euro, klom daarna tot 18 euro, maar blijft nu even hangen rond 17 euro. Ik zou het koersdoel willen verhogen met 1 euro tot 19 euro. -bekijk reakties (17) / reageer-
Vr 26 mei 1100h – Payton Planar (Euronxt:PAY) is er opnieuw met mooie resultaten. Een nettowinst van 931k $ (4.13 eurocent wpa) voor het eerste kwartaal, vergeleken met een nettowinst van 483 voor Q1 2005. Het begint redelijk duidelijk te worden dat het groeipad van Payton, hoewel grillig soms, fenomenaal blijft. Een verdubbeling van de winst voor 2006 ligt opnieuw (!) in de mogelijkheden. Kijk naar deze reeks van netto winst: 483, 487, 847, 1043, 931, ... Mbt de backlog wordt minder vooruit gekeken, maar na het eerste kwartaal stond deze op een historisch hoogtepunt van 5206k. De koers reageert in eerste instantie positief, met een koersstijging naar 1.62 euro. -bekijk reakties (251) / reageer-
Vr 19 mei 2325h –De eerste serieuze correctie is achter de rug. Zowel Europa als de US gingen collectief lager. De BEL20 bvb van 3987 naar 3680. Een correctie van bijna 10%. Nasdaq van 1715 naar 1590. Nochtans zorgen sterke bedrijfswinsten -zoals net nog Fortis (Euronxt:FORB), met een beter dan verwachte WPA van 1.03 euro op 1 kwartaal- dat de bodem voor winstgevende bedrijven beperkt is. Dit geld eveneens voor goud en grondstoffenmijnen en energie. Dedezen volgen immers de activiteit in de andere industrieën. -bekijk reakties (70) / reageer-
Di 9 mei 2330h – Nog twee weken en de eerste kwartaalresultaten van Payton Planar (Euronxt:PAY) liggen er weer. Ons koersdoel van 1.92 euro is nog steeds niet gehaald, maar er dient ook serieus rekening gehouden te worden met de daling van de dollar. In ieder geval als de winst doorstijgt zoals de backlog het deed vermoeden op 29 maart, mogen we op beide oren slapen. Die laatste twee weken voor de resultaten kunnen dus nog een aankoopmoment worden. Een WPA van 6$cent per aandeel moet een target kunnen zijn. -bekijk reakties (251) / reageer-
Het lijkt vooral van belang dat Zetes de omzet in de people ID op een hoog peil kan houden in 2006. Het is helemaal niet evident dat ook andere landen, hun eigen spelers passeren en bij het Belgische Zetes gaan aankloppen voor ID projecten. -bekijk reakties (31) / reageer-
Zetes haalt twee contracten binnen bij overheid voor e-ID (belga) - Zetes, de maker van de elektronische identiteitskaart (e-ID), heeft twee nieuwe contracten bij de Belgische overheid binnengehaald ter waarde van 10 miljoen euro. Dat zegt afgevaardigd bestuurder Alain Wirtz in een gesprek met Bloomberg. De woordvoerder bevestigt de contracten, maar stipt wel aan dat het bedrag 'een eerste schatting is. (foto: belga) Minister van Binnenlandse Zaken Patrick Dewael kende vorige week twee bijkomende contracten voor de e-ID toe aan Zetes. Het gaat om de lancering van elektronische identiteitskaarten voor kinderen en buitenlanders, zegt Wirtz. De contracten komen bovenop het contract van 70 miljoen euro dat Zetes binnenhaalde in 2002 voor de e-ID. Zetes koestert met de e-ID ook plannen in het buitenland. Zo aast het bedrijf momenteel op contracten in drie Oost-Europese landen. In zes Afrikaanse landen worden gelijkaardige projecten bekeken. Voor één Afrikaans project zou het dit jaar tot een pilootfase kunnen komen, maar voor bijkomende omzet zal het dit jaar nog niet zorgen. Wirtz verwacht voor 2006 een jaaromzet van 125 à 135 miljoen euro. In 2005 bedroeg de omzet 139,5 miljoen euro. 18:44 - 21/04/2006 Copyright © Tijdnet -bekijk reakties (31) / reageer-
Olie op 72$ per vat, en de nasdaq gaat gezwind hoger. Dit vormt een sterke indicatie dat we in de laatste fase van de beurscyclus zitten. Hoge energieprijzen en hoge beurskoersen. Het is duidelijk dat hier een correctie op moet volgen. In het geval van een correctie corrigeren de olieaandelen mee natuurlijk. Ook goudmijnen zullen mee corrigeren, hoewel fysiek goud waarschijnlijk wel duur zal blijven. Over de hoge olie en basismaterialen nog dit: Volg ook de koersen van transportbedrijven zoals Euronav (Euronxt:EURN) en CMB (Euronxt:CMB) op de voet. Als er niet meer getransporteerd wordt, is er geen grotere vraag, en gaat het hier dus over pure speculatie. -bekijk reakties (124) / reageer-
morgenvroeg cijfers over 2005. spannend! gaan ze terug naar die 70? -bekijk reakties (66) / reageer-
|
||
|
|
Feedback / commentaar over mij, mijn virtuele portefeuille of deze site kan u op dit forum kwijt. Of mail me gewoon. |
||
|
|
|
||
|
|
Over de moonwulf Securities site - Deze site wordt regelmatig geupdated met de recentste bevindingen van moonwulf ivm geld verdienen op de beurs. meer bepaald aandelen kopen en verkopen. De beurservaringen van moonwulf strekken zich uit vanaf 1999 tot nu. Disclaimer – Deze site geeft op een luchtige manier enkel enkele persoonlijke meningen weer. Wij gaan ervan uit dat elke mening belang heeft. Wij zijn geen bank of beursvennootschap, wij bespreken de makt, en onze meningen. Wij zijn niet verantwoordelijk voor wat u met deze informatie doet. Wij zijn niet verantwoordelijk voor gevolgen door het gebruik van deze site in het algemeen. Deze informatie kan, hoewel er veel moeite wordt gedaan om volledig en correct te zijn, af en toe fouten bevatten. Aangeraden resolutie: 1024x768 |
||
|
|
|
||
|
|
|
||
